11월 1일 시황. 일제히 하락한 메가캡

11월 1일 시황. 일제히 하락한 메가캡

◎ 해외 증시
마이크로소프트, 메타 하락 여파에 대형주 밀리며 약세
메가캡 종목들 1~6%대 하락하며 약세 주도
여기에 반도체주들이 큰 폭으로 밀린 점 부담으로
메가캡 실적이 증시에 부담이 되는 모습
실적 자체는 좋으나 가이던스, 자금 지출 등 문제 제기
MS, 4분기 681~691억달러 제시. 예상 698억달러
특히 AI 인프라 투자가 늘어나는 점 경계하는 시각
막대한 투자 대비 성과 속도 기대 이하일 것이라는 우려
메타 24년 회계 지출 하단을 10억달러 높여 잡음
다만 여전히 증권사들의 평가는 긍정적
모건스탠리, MS의 클라우드, AI 실적은 계속 좋아질 것
목표가 506달러에서 548달러로 상향
에버코어 500→511 상향, 씨티 조정시 매수, 497달러 
씨티, 메타의 AI투자 효과로 광고 매출 증가 중
조정은 매수 기회. 목표가 645달러에서 705달러로 상향.
바클레이즈도 공격적 투자 긍정적. 550달러 → 630달러
슈퍼마이크로, Arm 등 일부 반도체주 급락도 지수에 부담
회계 담당 법인 사임 여파로 슈퍼마이크로 이틀 연속 급락
니덤과 웰스파고는 이 후 커버리지 중단한다고 
Arm은 번스타인에서 밸류 부담 크다며 underperform 하향
자본 지출 논란과 겹치며 반도체 업종 지수 -3% 이상 하락
엔비디아는 AI 지출 이슈 불구 투자 지속 의구심에 약세
알파벳 CFO, 내년 지출 증가하나 23~24년 비율은 아닐 것
MS 측도 언젠가는 지출 증가세 둔화될 것으로 본다고
당장은 아니지만 투자 완화 이슈가 제기되며 매물
테슬라는 캘리포니아 지역 판매 부진 보도에 약세
3분기 신차 등록 2.3% 증가. 반면 테슬라는 -3.5% 감소
9월 이 지역 점유 13.6%에서 12.1%로 낮아짐
9월 PCE 전월 대비 0.2%, 전년 2.1%. 예상 부합
근원은 0.3%, 2.6%. 예상은 0.3%, 2.6%였음
개인 지출은 예상 0.4% 상회한 0.5%
개인 소득은 예상 부합한 0.3%
신규실업수당 청구는 21.6만으로 예상 23만 하회
4주 이동 평균, 연속 청구자 수치도 감소 
Steve Sosnick, AI에 열광하다 이제 지출대비 수익 주목
Matt Maley, 오른 주가 정당화될 정도 내용 아니었어
비즈포크, 100년 통계상 11월 평균 1.3%↑, 상승 확률 63%
지난 20년 동안으로 보면 평균 2.43% 올라
UBS, AI 지출, 양호한 경제가 내년까지 증시 올릴 것
내년 말까지 S&P500 6,600p 상승 전망
마감 후 나온 기업들의 실적과 주가는 엇갈림
인텔은 예상 상회하는 가이던스에 10% 이상 급등
아마존도 양호한 실적 나오며 시간 외 강세
애플은 소송 관련 일회성 비용 여파로 순이익 감소
아이폰 매출은 증가, 반면 서비스 부문은 예상 하회
한편 미국 대선은 초박빙이라는 분석이 우세
투표 결과 나오는데 수일 걸릴수 있다는 분석도

◎ 주요 지표
달러인덱스 103.88 (-0.11%)
국제유가 70.49달러 (+2.74%)
변동성지수 23.16 (+13.81)
10년물 금리 4.282%
MSCI 한국지수 -1.46%
야간선물 -0.81%

◎ 전망과 전략
코스피 지수와 종목이 따로 움직이는 양상
차트상 코스피는 전일 추세선 아래로 내려간 모습
다만 중소형 지수 상승했고 저항대인 60일선 돌파
또 양시장 모두 상승 종목수가 더 많았음
코스닥은 과매도권 이후 상승 종목수 증가세 이어짐
삼성전자 실적 발표 후 움직임 변화 여부 중요
반도체 부분 일회성 비용 감안하면 쇼크설 완화
또 R&D 투자, 엔비디아 퀄 등 중요한 내용 전달함
그간 지수 하락 요인이었던 종목이 버틸 힘이 생김
수급 바뀌며 지수 올리는 종목으로 바뀌는지 주목
코스닥은 2008년 이 후 5개월 연속 하락은 없었음
10월까지 4개월 연속 하락해 통계상 반등 가능성
종목 장세가 이어질 가능성은 높다는 판단
다만 뚜렷한 주도주 구도가 아직은 약한
반도체, 이차전지, 제약 중 연속적 상승 나오는지
기관 수급이 이어지는 종목군 나오는지 집중